CORPORACIÓN BERAKAH, C.A., constituida en el año 2017, es una compañía anónima con sede en la ciudad de Upata, Estado Bolívar, que se dedica a la exploración, explotación, compra y venta de minerales como el oro, cobre, hierro, coltán y diamantes, así como a proyectos de desarrollo nacional y regional, estudios de rentabilidad de proyectos, planificación urbana, saneamiento de tierras, inspección y mantenimiento de estructuras, y otros actos de comercio lícito que considere útil.
La planta Berakah se ubica en el estado Bolívar, donde se procesa la materia prima pasando por las etapas de trituración, molienda, lixiviación, elución y electrólisis y, finalmente refinación para obtener el producto final en lingotes de oro u oro bullion, con una capacidad actual de procesar 500 toneladas por día. En los meses próximos, la empresa estará culminando la instalación de un segundo molino, que permitirá duplicar su capacidad de producción.
Durante el período 2017-2022, la empresa se encontraba en período pre-operativo, construyendo sus instalaciones e instalando las líneas para cada uno de los procesos necesarios para la obtención del producto final de oro. Durante este tiempo, el Emisor concretó alianzas con la Corporación Venezolana de Minería (CVM) y el Instituto Autónomo de Minas Bolívar (IAMB), así como un contrato de venta de oro a futuro con una empresa venezolana prorrogable hasta el mes de agosto de 2023.
Para la presente emisión se incorporan dos (2) Fianzas de Fiel Cumplimiento, por la cantidad de Cuatrocientos Mil Dólares de los Estados Unidos de América (USD 400.000,00) cada una, emitidas por el accionista mayoritario y un tercero relacionado con la empresa, para garantizar ante Mercosur Casa de Bolsa, S.A. (Representante Común de los tenedores de los Papeles Comerciales) el fiel cabal y oportuno cumplimiento de todas las obligaciones asumidas por el Emisor.
Adicionalmente, mientras el Emisor que no haya pagado a los tenedores de los Papeles Comerciales el total del capital e intereses correspondientes, en los términos y condiciones establecidos, queda plenamente definido que, por ningún motivo o circunstancia, el Emisor, durante la vigencia de la presente Emisión 2023, realizará pagos que tengan como fin último disminuir la cuenta por pagar a los accionistas reflejada en los estados financieros auditados al 31 de diciembre de 2022, así como aquellas cuentas por pagar a los accionistas que pudieran generarse durante la vigencia de la emisión.
Es importante considerar que el Emisor es susceptible a los riesgos inherentes a la coyuntura del entorno económico nacional e internacional. El oro es demandado principalmente en los sectores de joyería y tecnología, pero también es utilizado como un activo financiero de respaldo importante. Su precio, históricamente, está correlacionado de forma inversa con el dólar americano, cuando la economía norteamericana se ve en procesos inflacionarios, el valor de oro se incrementa.
Hechas estas consideraciones, la Junta Calificadora asigna la Categoría “A”, Subcategoría “A3” a la presente emisión 2023-I de Papeles Comerciales al Portador Totalmente Garantizados, hasta por la cantidad máxima del equivalente a Cuatro Mil Seiscientas Cincuenta gramos de oro (4.650,00 gr.) expresados en V.U.T. (Valor Unitario Transable) y denominados en Bolívares. La perspectiva de calificación a largo plazo se mantiene en desarrollo.
